北京银行 （601169股吧,行情,资讯,主力买卖）·超越财富家庭理财篇(二)

　　牛年新气象，经历了市场动荡的2008，投资者大多产生畏惧心理。而对于上有老、下有小的夹心一族来说，更是心情复杂。生活的压力，裁员的危机以及市场行情的不确定，理财需求迫在眉睫，如何更好的规划财富，北京银行理财师帮您分忧。

　　夹心族，夹在赡养老人和抚养孩子中间的中年一代，在享受“三代同堂”幸福感的同时，也负担着三代人的生活。本期主人公——刘先生就是一名典型的”夹心族”，虽属演艺人士，但收入水平中等，三代人的生活重担扛在肩上。

　　理财目标的分析及建议

　　一、 家庭境况分析

　　刘先生家庭处于生命周期的稳定期，加上夫妇所从事的行业属于稳定型，家庭收入将保持稳定增长。虽然家庭无负债，现有积累资金也足够赡养老人和供养孩子上大学，但要筹划夫妇二人的养老计划和医疗保险，为老年生活经济独立打基础，那么，这一些积累就远远不够了。

　　刘先生和夫人目前均处于人生壮年，为家庭奔波劳碌，为赡养老人、供养子女筹备资金，考虑医疗保障的同时，也要降低意外对家庭境况的影响，同时更应注意到自身生活的品质，并从现在起，安排相应经费以使晚年生活自给有余、轻松快乐。

　　二、 家庭投资风险偏好

　　以目前刘先生的投资方向及意愿分析，风险承受力属于中等水平，风险偏好属于中低范围，是风险厌恶型的保守投资者。

　　三、家庭财务比率分析

　　1、净资产偿付比例＝净资产/总资产＝2960000/2960000＝1

　　刘先生家庭无负债压力，同时也说明他没有充分利用起自己的信用额度。

　　2、流动性比例＝流动性资产/每月支出＝70000/11800＝5.93

　　一般来说，流动资产可以满足三个月的开支即被认为流动性较好，虽然刘先生家中有老人、孩子，但收入稳定，此流动性比例为3即可。

　　3、储蓄比例＝结余/税后收入＝223400/375000＝59.57%

　　从储蓄比例可以看出，刘先生的家庭在满足当年支出以外，还可将59.57%的收入用于增加储蓄或者投资。

　　4、投资与净资产比例＝投资资产/净资产＝360000/2960000＝12.16%

　　投资性资产包括所有可产生利息、租金、资本利得等理财收入的金融性资产与房地产，合适比例应该为50%以上，而此数据明显偏低反映出资产中用于增加财富的部分过少。

　　5、净资产成长率＝净储蓄/净资产＝(毛储蓄＋理财收入－理财支出)/净资产＝(223400+6000-0)/2960000＝7.75%

　　刘先生家庭的净资产成长率过低，一方面是因为投资资产所占净资产比例过低，另一方面，以银行存款为主的投资回报率也较低，这将使得家庭财富的增长过慢。并且家庭收入主要来自工薪、演出收入，无法达到财务自由(日常固定开支主要依赖理财收入)。

　　通过分析，我们可以看出，刘先生家庭财务情况稳健有余，回报不足：家庭财富的增长大部分来自于工资等固定收入，投资性资产占有比例过低，月结余、年结余有大量资金仅是作为回报率低的存款，良好的信用额度没有充分利用等等。因此，运用好月度和年度的结余、适当的提高投资性资产以及回报率，是刘先生家庭财富积累的关键。